案例：

　　>>案例集锦

　　chen总和她的朋友说他们家没什么财。可是她却觉得正因为没什么财，更要理一下，否则花光了都不知道花哪儿去了，手里的钱就不知道怎么能升值了。

　　以下是chen对她家庭状况的叙述，希望各位朋友可以帮她家理理财。

　　我和老公都29岁，有一个5个月大的女儿；

　　我和老公都在私企，我收入扣税、保险后2100左右（常常迟到，要扣一下工资），年底有双薪；我老公底薪1000，好的时候上5000，坏的时候2000左右；拉上补下，平均每月家庭月收入5000元。

　　我们结婚前就买了房，一次付清，不用还贷；没有买车计划，买不起，更养不起，在我们这边，不乏开私家车的人，但更多是以摩托车代步。在这里，我们的经济状况算是比上不足，比下有余。

　　我的2100元是这样摊分的：700元花销（包括我自己买衣服和零花，女儿的奶粉尿布等）；700元为家庭而储蓄；700元为自己而储蓄。但这只是一个美好愿望，储蓄目标老是无法达到。老公负责伙食费（我们和家婆住，她有退休金，来帮我们带孩子，我们每月只给1000元伙食），水电煤费用，物业管理费，电视天线费等等，月平均总开销差不多是2700。

　　我自己买了重大疾病+意外的商业保险，保费2800/年，交费至60岁，保额意外10W，重疾20W，住院有补贴，到88岁没死掉可取回期满金10W；我给老公买一份意外险，只买了一年的，保费108元，保额：住院2W，身故10W；给女儿买了一份重疾险，只买了一年的，保费：200元，保额10W。

　　我们现在差不多有5万的存款。

　　我非常希望能解决的问题：

　　1、 我的重大疾病+意外的商业保险是在认识老公前买的，那时没什么负担，现在有了家庭，而且觉得交费期太长，到88岁才能领10W，到时10W不知道能不能买瓶水，想退保，换其他保险，可行吗？

　　2、 现在要为女儿将来教育经费作打算了，投连险，基金定投，国债等都在网上看了很多，那个适合我呢？或者还有更好的理财工具？

　　3、我希望得到大家的帮助让看起来没财可理的三口之家活得更精彩！谢谢大家！

　　案例分析：

　　AFP理财师：流氓兔

　　个人分析如下:

　　一、财务状况及分析

家庭资产负债表
单位：万元
资产		负债与权益
资产科目	市值	负债科目	市值
活期存款	5	房贷	0
房产	--	负债合计	0
资产总计	5	净值	5
注：自有房产暂不估价。

收支储蓄表
单位：万元
收入科目	chen	老公	支出科目	整个家庭
月收入	0.21	0.5	月支出	0.27
年收入	2.73	6	年支出	3.24
			年理财支出	0.3108
年度总收入	2.73	6	年度支出	3.5508
年收入合计	8.73		年支出合计	3.5508
家庭储蓄额	5.1792
储蓄率	59.33%

　　家庭财务分析：Chen家庭资产现行仅有5万元存款，另有固定资产也即房产，资产形式单一，存量较小但无负债，资产质量较优，当前家庭处于家庭生命周期的成长阶段，正处在Chen夫妻个人生涯阶段的建立期，且夫妻二人的年龄很年轻，随着岁月的成长夫妻二人的知识与工作经验不断积累，经济收入将不断增加，其资产将会越来越壮大。

　　从收支损益情况看：当前Chen家庭储蓄率达59.33%，家庭支出控制较好，夫妻二人收入并非高收入，但也属当前工薪阶层较为充裕水准，因从当前夫妻二人的年龄机构来看，此收入水平处于常规性位置，支出中理财性支出占年度总支出的8.75%，在合理水平线下，同时可以看出这正是Chen的睿智结晶，从早期就开始对理财有一定量的意识。

　　二、理财目标分析

　　1、商业保险的适合性

　　从当前Chen的个人商业保险来看，意外伤害保险额度偏低，而重大疾病险与年龄和收入比较有所偏高，当前年龄结构看，保险的适宜性欠妥，从本条保险的赔付上看其保费较为适宜，但从整个人生阶段看，可操作性极强。Chen的老公的保险待跟进增加意外伤害保险和一定量的寿险，选择购买保险的方式较优。孩子的保险可以以现行方式持续至5周岁，之后可以选择不购买，根据可靠的医学报告显示，一般情况下人的重大疾病易发期在出生到5周岁和55岁以上年龄阶段。

　　2、孩子教育金的储备。

　　Chen夫妻二人月收入7000元以上，家庭月度支出2700元，收入>支出，从现在开始为孩子进行储备教育金，届时可以满足孩子的所有学业生涯，教育金储备可以实现。

　　3、实现家庭现行安逸生活和退休后的安逸生活。

　　夫妻二人现年都是29岁，以55岁退休期计算，现在离退休尚有26年时间来储备退休养老金，夫妻二人现在都还很年轻，随着年龄的增长，收入水平会逐渐增长，在实现孩子教育金和退休金的基础上，可以实现自主的生活。

　　三、规划建议

　　Chen夫妻二人正处在人生事业的发展期、家庭生命周期的成长期和个人生涯阶段的建立期。

　　1、商业保险的规划

　　Chen早期就购买了商业保险，年缴保费2800元，缴费至60岁，按现行年龄、收入来看重大疾病保险有所不适，但应站在一定时期的高度上来看，缴纳保费较为合理，缴费期限也较为适合，可操作性极强，随着年龄的增加，重大疾病险应相应调整，规划建议当前可以不作调整，就以现行方式缴纳保费。至于Chen所说到88岁后可以获得期满生还保险金10万元，届时能否买瓶水之说，这一说法欠妥，因为配置的保险，即购买的保险，最大的好处便是在于给自己保障期内的保障，而非保障期后领取生还保险金的需求。

　　Chen的老公当前仅有意外伤害保险，按年购买，保障期限是单一年度，保额10万元，建议增加保障额度至20万元—30万元，同时添加定期寿险，寿险额度20万元，最长期缴费至60岁，年缴纳保费3000元。

　　孩子的保险建议在资金充裕的情况下购买教育型保险产品，在当前现金流不足的情况下，可以不买保险，要最大化保障家庭主要经济收入支柱的保障。

　　2、孩子教育金规划

　　一个家庭整个生涯最大的需求主要是三个方面，一是居住住房需求；二是孩子教育需求；三是退休养老需求。在三个需求中孩子的教育金占据相当重要的位置，也就是说孩子的养育与教育金问题是必须解决的，当前居住住房问题已然解决，现在主要在孩子教育金和夫妻二人退休后的养老问题上。

　　Chen月收入2100元，老公月均收入5000元，即使在最差的状态下也有2000元的收入，家庭月支出2700元，在最坏的状态下月净收入1400元，每月将净收入1000元以基金定投进行投资，当前家庭有5万元存款，提出1万元作为孩子教育金初始资金投资到基金产品中，其具体测算结果如表所示，可以满足教育金需求。到期结余6.9万元还可以列入夫妻二人的退休金中。

　　3、夫妻二人的退休养老金规划

　　Chen家庭5万元存款，1万元投资到孩子教育金规划中，当前家庭无紧急备用金，原则按照月支出的半年度标准预备，现月支出0.27万元，备用金1.62万元即可，为提高家庭生活品质，将存款中按2万元作备用金预算，现还有2万元可以用于退休金规划中。

　　因Chen的老公月收入非稳定，按年度扎差计算后进行退休金规划，年度净储蓄5.1792万元，扣除保费0.58万元、孩子教育金1.2万元后，剩下3.3992万元，现将按1万元按年进行投资，用于退休金规划，可以非常好地实现退休后的安逸生活。同时现行尚有2.3992万元可以列到Chen夫妻二人在职期间的生活中，实现在职期间的安逸生活。

　　Chen和老公现年都才29岁，以55岁退休计算，至今到退休期间有26年，期限可以说足够长，投资股票型基金平均收益率可达15%，到期积累养老金为FV（15%，26，-1，-2）=321.4256万元。夫妻二人又有社会保险，完全可以实现在职和退休后的安逸生活。

　　4、其他规划

　　赡养老人是我国最传统的美德，夫妻二人资金充裕完全可以为婆婆购买健康险和重大疾病险，赡养父母是作为子女的最大职责，Chen的婆婆尽管有退休金，当前在为夫妻二人带孩子，这更是夫妻二人更应做好孝道的地方，可以为婆婆购买重大疾病险和健康险，保额都定在10万元，年保费支出2500元，家庭年度收入除用于其他各项规划后还有剩余资产0.3992万元完全可以支付本保险规划费用。

　　四、其他综合建议

　　当前夫妻二人的收入应对各项支出、孩子教育金、夫妻二人自己的退休金以及保费可以说是游刃有余，在实现购车规划后，活动资金更加充裕，因此建议夫妻二人可以根据实际情况制定外出旅游的目标，届时带上婆婆，可以实现合家欢乐游。

如果想就这个案例讨论请点击：让“没财可理”的三口之家活得更精彩 

　　最新案例讨论：海外打拼的游子怎样实现理财梦想？

　　以下是mjyshoe的自述：

　　我马上27岁了，本科毕业后工作5年，老公28，硕士毕业工作两年，结婚1年半，在同一个单位都是普通职员。

　　我们在一个小城市，我每个月扣除保险大概1300，老公1900，老公毕业来单位前提的条件是年薪6万，其余的年底补扣除税款大约20000，单位给买了一套100平的房子（当时价值约19.5万，单位掏了16.5万，其余房款和装修钱是自己掏的），五年后归个人，我们现在没有房贷负担，两个人的住房公积金大约20000。我每个月给母亲500元生活费，他父母做生意我们没给钱，不过三个老人都没有任何保险。

　　 我们还没有要宝宝，现在的收入除去年底的钱基本上是月光，平时生活必需品与吃饭开销大约1000元，水电等费用约500元，其余费用500-1000元，买了5000元的基金现在是赔钱。

　　 看您们之前分析的都是收入很高的家庭，我没有别的奢望，就希望将来生个孩子能给孩子一个安逸的生活，夫妻俩能幸福终老，我该怎样理财呢？希望赐教。

       AFP理财师：pmyx

　　爱心、信心、决心和勇气

　　在准备会计考试, 本来是没有准备写这个案例的，看着那些地震中的小孩子，我流了好几次泪。星期四休息在家里看了一天的新闻和电视。想起之后的重建，想起那些孤儿，我决定写这个案例。

　　金融理财师不是只是为有钱人服务的，这个职业必须担当一定的社会责任。尤其是在这样的巨灾面前，尤其对重建的人们，更重要的是对那些目前生活没有遇到这样的困难的人们。金融理财师必须要在金融上给人们以爱心、信心、决心和勇气。

　　一、目标及心理
正规的理财分析中，是不包含心理分析的。换句话说，这样直接的写出来，m女士可能会反对，也可能会赞同。我只是作为一种互动的形式，不管我说的是什么，都不含有道德和价值评价，也就是说，无所谓对和错。

　　目标：希望将来生个孩子能给孩子一个安逸的生活，夫妻俩能幸福终老，但是觉得比较失落，因为以前理财师没有大力的关注财富水平不高的我们。

　　这是一个女性的目标，也是很多女性的目标。至于财富水平不高，你并不孤单，很多人都是这样的。至于说你能不能实现你的目标，我个人觉得心理上的意义大于财务上的意义。你的目标上以心理上的描述为主：安逸、幸福。安逸和幸福好像和财务没有太大的关系，只要保持目前的状况就很好了。这样看来，似乎保险都不需要。

　　一个女人的终极幸福也不过如此，一个幸福美满的家庭，一个孩子在身边。我是一个男的，所以有不同的视角可以供你参考。

　　从你的描述上看，你现在是幸福的。你来找我做理财，我只会说，恭喜你了，你正在朝你的目标幸福的翱翔。

　　我想，你和中国很多家长一样，希望自己的孩子过上安逸的生活，在小城市，和自己住在一起。

　　但是，家长的爱和很多的爱不一样，很多的爱是以占有为目的的，但是父母的爱不是，是为了让孩子离开自己独立的生存和发展。很多的家长这样的想法只能说明自己还没有准备好做一个成熟的父母，对子女的依赖大于子女对自己的依赖。

　　现在已经没有一个一辈子安全的壳了，你可以想一下这句话对不对。如果你希望把你的小孩培养成一个啃老族，抱歉，我不适合做你的理财师，不过可以给你介绍其他的专业人士。

　　所以，你的目标必须要修正。你只能养他到读完大学，他必须努力。要是每一个人都不努力，那这个社会到底是谁来养呢？

　　二、修正

　　至于说帮你的小孩子准备房子？我看还是算了吧。那个时候房地产政策可能和现在完全不一样，可能可以住上很便宜的房子，但是商品房却可能很贵。这其中的变数太多，而且这个理财计划每年应该修订一次。你可以动用的钱也不是很多。

　　你最重要的是，你准备就这样下去，还是去多赚一点钱。这涉及到不同的价值取向，专业的人力资源顾问可以解决这个问题。不过根据你的描述，你确实是安心于现状的小女人。小女人很好，张曼玉就是小女人，做得很成功，很幸福。如果只是给你作理财计划，很简单的，保险就可以解决所有问题了。

　　但是这里还涉及到你的爱人。那个毕业两年的硕士老公。他的梦想是什么？他有没有梦想？是不是也是保险就够了。

　　还涉及到双方的父母，有没有做合适的财富转移计划，以后财富是不是都是你们两个的？说起来，我更重视他的父母，因为在做生意，所以一定会有些钱，但是风险也一定很高，如果不作合理的理财处理，你们可能会损失很多。

　　所以，目标应该修正为他的父母的财产转移和风险控制计划，小两口的养老，当然，还包括小孩的教育。如果小两口有梦想，那另外再说。提醒一下，你觉得你没有什么财富，可是你的父母有。真正的理财师是会帮你考虑到你所有的可能的资源的。你是不是经常在西方的电视上看到继承一笔遗产哪？中国就很少,为什么？因为西方绝大多数人有保险，你随便看看一种终身寿险，去和上帝和咖啡之后留在人间的钱都不会少。所以，你一定要给你和老公的父母买保险，买终生寿险，这样既可以表达爱心给老人存钱，也可以解决老人部分的医疗费用，还可以实现财富的创造。

　　四、保险

　　金融理财是要给人在金融上以爱心、勇气、信心和决心，就不得不运用保险这个工具。一个实际情况是，很多人内心很恐惧，没有足够面对灾难的勇气，连带拒绝保险。所以，这次巨大的灾难发生的时候，实际投保的人很少，保险公司赔付的也很少。几个县城中，固定资产几千万的，绝对不止一个，但是一下子，全部没有了。给人表面安全感的房地产，一下子没有了。亲人离去，除了承受别离之痛外，国务院一个人只补贴5000块，相当于一无所有的情况下重建家园。

　　而那些只买了一百两百块钱意外险的人，和活着的亲人阴阳永隔，但是依然可以把爱用几十万传递出来。爱，是任何一个人活下去的原因，也是活的更好的原因。

　　所以我觉得金融理财师必须要用最大的爱心来和别人谈保险和理财，化解别人的恐惧，给人勇气，信心和决心。我觉得一个台湾老师说的很好，真正的理财师像佛教徒，渡人于苦厄。

　　佛教讲究的是在苦厄还没有到来的时候行善积德，认为一定会有因果轮回。保险其实就是这样的，种善因得善果。这次我做案例什么其他的金融工具都没有谈，只谈保险。

　　有人认为理财师只是卖产品的销售。没错，我们就是在销售一种爱心和信心，一种过上更好生活品质的决心和勇气。而包括保险在内的产品，只不过相当于脱离苦海的船。

　　五、详细计划

　　M女士，详细的计划，需要再做进一步沟通。如果需要我出方案，我暂时会免费。

       每月花销约：

　　家庭生活开支：1000元

　　购物逛街等消费：1000元

       上海房租（我们俩都在上海工作）1000元　长沙房子毛坯空着的～

       小孩 1000元

　　liuxua理财目标是两年买个15万以内的小车。在上海买一套三房的房子（首付就可以了）。怎样投资可以使存款增值，购买何种保险？请专家做三口之家的家庭理财规划方案。

       金融理财师（AFP）pmyx分析：

追逐梦想的人

（本案例风险极高，案例主人需极度偏好风险且有梦想才有基础，正式理财报告客户信息调查（包括梦想目标等）需有客户签字）

你们夫妻两个人都在上海，很少体会到别离。不过，如果把这个别离看作是你的现金，即将离开你变成金钱漩涡的汽车和10年或者20年之内表面上属于你，实际上属于银行的房子。 你会有什么感受？

很爽是吧，OK。那如果即将离去的 不是你的现金，而是除了房子汽车之外的1000万呢？那个梦想中的1000万会不会对你说，此去经年，应是良辰好景虚设。

其实你的抉择，有一个蛮有名气的人也面临过，不过他当年是说服他老婆继续投资，最后又赚了5万美元，把那原来的5万美元本金买了房子住到现在。而那个赚出来的5万美元，几十年后的现在变成了你知道的首富的600多亿。我不说你也知道，他叫巴菲特。1000万RMB和600亿美元比起来，不算雄心壮志。

如果你坚持2、3年内买房子，很好。这是一个超级消费品。你会一直养这个房子，每个月都要。如果你坚持你原来的想法，只愿意买房子和车子，不想现在就开始做进一步投资，让你的资产小鸡下新小鸡蛋，最后蛋生鸡，鸡生蛋，OK，我抄一份以前的类似报告给你就可以了，或者你自己去网上找。希望下次有合作机会。

一、客户不认同，送走客户。

二、客户有兴趣，疑惑的看我，貌似给我一个机会，但随时会走的样子。

按照你们家的情况，100万不算什么的，几年之内就可以自然搞定。百万不算富，千万才起步。换句话说，我们今天聊的，以投资为主。或者是资产配置为主。

按照这样的思路，保险要买长期寿险，比较合适的解决方案是一张保单保全家，花钱少，办事多。这个泰康人寿的产品不错。当然了，这个保险配置情况以后是需要变化的。具体的，我会在理财报告里面做计算。

现在以资产配置为主和你沟通下。

现在的资产状况是：

劳动力收入：年26万，不知道做过节税计划没有，没有的话帮你们做一个。

房产：50万

现金：6万

房租收入：0

理财收入：0

已经在保险里面考虑家庭收入弥补计划，保额约为300万，保费每年约5万左右比较合适。长沙的房子，简单装修下，出租。作为理财收入的来源，至少可以用租金还贷款。

现在来谈下你的淘宝小店。每个月收入2000，收入会不会增加？花的时间多不多？需不需要雇人？能不能雇一个人做帮手把这个店子做大？能不能把淘宝店做成实体店？做成实体店后成本和收入比会怎么样？

老公既然提成就很OK，能不能自己出来做？自己做老板。这样扣除费用后收入至少可以翻番。家庭年收入至少40万。

成立公司有一个最大的好处，那就是在税收上很有好处。虽说目前规定企业主家庭支出不能算作费用，但实际中很难区分，你说见客户，也是合情合理的。所以，liuxua家庭的很多支出可以在税前列支，如果是工资收入，那就只能在税后列支。包括房子和车子，也可以作为公司的名义买，在税收上有好多好处。

对于夫妻档，还可以妻子作为房产主，出租房子给老公的企业，这个费用可以抵减一部分应该交税的钱。

每年收入40万，第一年投资1万，每年投资30万的金融资产，年收益只需要5%，30年后，liuxua家庭可以有1989万的资产净值。

5%的年收益率，要达到，是不难的，这中间还享受了汽车房子（最好是租，越有钱的人越懂得用别人的钱为自己赚钱，自己的钱加快周转，或者用来做其他投资，或者用来买保险，比如李嘉诚）。

最近10年的物价上涨估计会比较厉害，适当调高投资收益到6%，30年后会有2366万的金融资产（不包括保险）,可以有一个优越的退休生活。

但此过程中涉及的风险很多而且很高，比如开办企业失败，只有重新回去打工等等。

如果liuxua愿意，结合其风险偏好，组合投资后，10年内预期年收益率可以提升到9%，第11-20年预期收益率提升到7%，第21-30年预期收益率为6%，到退休的时候，大概有2700多万人民币。

　案例：

　　>>案例集锦

　　金峰，36岁，高中教师，年稳定收入5.8万，不稳定收入2万；妻子今年33岁，是个高校医务人员，年稳定收入3.6万，均在天津同一所高中工作。二人有个男孩，三岁了，健康活泼。

　　夫妻二人社保、医保齐全，另有商业医疗和养老保险一部分；为孩子买了教育保险，年费5000；存款10万，投资基金共12万，现有的基金是：广发策略5万，易方达价值3万，交银稳健4万。股市6万，分红保险3万。已购学校住房100平米，但没有土地权，不能转让买卖，打算在儿子成人之前，给儿子置办一套儿子结婚用的住房。近期没有买车计划。

　　他们夫妇的理财目标就是给儿子买套房，供他上了大学，我们两人安享晚年就可以了。

　　理财分析：

      金库论坛版主：pmyx(金融理财师）

　　落霞与孤鹜齐飞，秋水共长天一色

　　一、引

　　记得大学的时候在威海实习，去内长山要塞玩，傍晚的时候和一群同学走在沙滩上，那个时候觉得海水和天气还有海鸟都很漂亮，可惜没有别人那样的文采，什么落霞与孤鹜齐飞，秋水共长天一色之类的，哈哈。天津的海也很漂亮，是不是？

　　金先生教的是什么呢？其实我高中的时候受到物理老师的影响，觉得当高中物理老师很棒，当时报志愿的时候还专门看了看师范类的，可惜人生就是这样，我就这样坐在您的面前了，哈哈。

　　二、起

　　金先生，相信您的工作生活一定比较忙，但是您和您爱人都非常重视生活品质。您现在想要我做的，只是从财务角度来审视自己的人生，实现自己财务上的自由自在和自主。按照您的说法就是自己能享受一个猴子一样全球各个风景区玩来玩去的晚年，同时给孩子准备一套您能和孙子一起玩的房子。

　　三、承

　　根据我们了解到的情况，您的风险控制意识很强，您夫妻二人买了保险不算，还给孩子买了保险。除了保险，包括存款在内的金融资产有31万，而且金融资产的分布情况处在两个极端，一端是风险非常小，存款，一端是风险比较高，偏股型基金和股票，没有中间程度风险的金融资产。整个家庭没有负债。非常棒。

　　其实您的目标，按照现在的状况发展下去，实现的可能几乎接近100%。您给孩子买的保险，等他大学的时候，不会少于10万，学费基本上准备了，至于房子，现在小孩结婚都比较晚，就当是25岁吧，这个年纪还算比较早的了，您看看周围，还有您自己，是不是这样？22年后买房子，您现在的金融资产是31万，只要能做到收益率4%，18年后翻番到62万左右，而这个收益率，买5年期的国债就可以了。那个时候70万左右，一套一般的房子还是可以的。

　　在这种状况下，我能做些什么呢？

　　四、转

　　作为专业人士，我能帮您在提高生活品质的同时，进一步降低您家庭的整体风险，让您享受到风险比现在低，但是长期收益率却高于4%的投资乐趣。以及最重要的，看能不能做到在您退休后，您金融资产每年所产生的收益高于您的支出。

　　我们就从您比较擅长的风险管理来开始我们的理财。

　　您也知道，风险一般分为病、残、失业、市场、责任还有死亡等等。
在您和家人的保险里面，缺少了最基本的意外险，昨天的《楚天都市报》头版报道一台失控的班车撞死了一个散步的女高工。我相信一位女性能做到高工，风险意识一定不会很差。撞死了还好点，如果撞的成了植物人，那就需要失能险。不知道哪位女高工考虑过没有，但是我希望您现在和我一起来考虑。

　　还有孩子，您给他买了教育险，但是如果我的孩子生了病，我还是要给他出钱，我为什么不考虑给他买重大疾病和意外险呢？教育险也具有储蓄功能。从专业的角度，我会接着给他买定期的重大疾病险，而不会考虑终身的。

　　作为高中教师，失业的可能性不大。所以现在唯一要考虑的风险就是市场风险，也可以说成是人们常说的投资风险。

　　目前您的投资可以分为两部分，风险投资和无风险投资。风险投资的风险在于本金的损失，无风险投资的风险在于物价上涨。但是这两种风险非常充分的暴露在市场当中。最近的股市应该您是有体会的。

　　所以，我们要降低投资的风险。这个需要选择一些合适的品种来对冲。目前比较合适的有债券型的基金（纯债型的），黄金（保值最佳，升值有望），还有大盘封闭式基金。当然，首先是卖股票，之后是卖一小部分基金。卖多少？股票全卖，基金可以保留8-9万。把存款换成债券型基金和黄金，把股票和一部分基金在合适点位卖掉，在大盘封闭式基金折价率为25%的时候进入。这个的组合，收益率在10年内大约为9%左右。当然了，这是核心投资，每年年收入10万的一半可以投入到投资组合当中，这个可以每月做定额定投，2000的纯债基金+2000的ETF基金。

　　这样的资产配置，从根本上说，和配置之前比，降低了风险，但是增加的收益率的稳定性，长期来说，收益率也几乎没有降低多少。

　　那每年的年收入的一半，5万，不用来买车提高生活品质，我觉得简直没有天理了。什么，您觉得有难度？这个好办，我送一个理财软件——我行VIP专用的财智记帐本，虽然您现在还没有50万在我行，但是我觉得把您当作VIP没错。您经过一段时间的记账，您自己就会知道，该怎么花钱最合适。您看看我说的没有错，不用很长，3个月就OK了。这是和我行有合作的车行宣传折页。

　　五、合

　　经过这些安排，我总体上降低了您的风险，增大了您的收益。如果您想要一个图文并茂，赏心悦目，准确到块的理财报告，也是可以的，您只需要交2000RMB就可以了，一个星期后我们会给您送到府上。

　　如果您觉得不错，下次可以和您的朋友一起过来。我们最近会有一批艺术品回来，很适合您这样的有层次的客户。

　　案例：

　　赵一鸣今年34岁，在北京一部队任文职干部。每月工资卡到帐2800元左右。每年有年终奖一万元。现住单位分配的85平方米住房。

　　妻子28岁，在一家国企从事行政工作。税后工资是3500元，有五险一金。

　　现有一四岁的儿子，正在部队幼儿园上整托。每个月只需要花，极少的费用。

　　夫妻两人的福利都非常好，每个月平均支出差不多五百左右。

　　目前有15万三年定期，10万活期存款。没有进行任何投资。妻子有大病险，赵一鸣没有商业保险。一鸣总觉得部队的保障已经很好了，不知道还需要不需要买一些商业保险？现在买商业保险是不是有点完了？

　　希望专家给一些稳定投资的建议。夫妻二人最大的目标是给儿子再买套房子，觉得这样才能完成父母的责任。不知道是现在和亲戚借钱全款买一套租出去呢？还是等等房价降一降再买？

　　理财分析：

　　AFP理财师：蓝精灵

　　该家庭月收入2800+3500=6300，月支出500，月储蓄5800元;年储蓄额5800×12+10000=79600，但随着儿子的长大，2年后会上小学，费用支出会逐步增加。

　　现有三年定期存款15万元，活期存款10万元，由该家庭的月储蓄额5800元，可以看出10万元存活期存款有些多了，放2万元做备用金，两人各申请一张贷记卡基本可以应付不时之需；而目前处于加息周期，存三年定期存款显然不是非常合适。

　　妻子有社保，还有大病险，赵一鸣如果有社保的话，可以再买点意外险和大病险；儿子的保险，可以买今年才推出的儿童的社保医疗保险，再买些意外伤害险；这些险种的费用都不是很高。可以根据当事人的身体情况和预期来决定意外险和大病险的份数。

　　由目前房价的上涨幅度和回调可能，加之如果和亲戚借钱全款买房出租的话，应该对比分析租金收入加房价上涨幅度与投资收益的孰高孰低来决定；或者：模拟投资规划，看投资收益率与贷款利率的高低，如果投资收益率高于贷款利率，可以选择拿出部分钱付房子首付款，其余部分根据两人的风险承受能力进行各类基金及理财产品的比例配置。针对目前房价可能回调，建议可以先不着急，先着手慢慢看房选房，关注楼市一段时间再做决定。如果投资环境发生变化，投资收益率不能高于贷款利充，再将投资的资金撤出提前来贷也未尝不可。

　　金库网友：小算盘

　　问题一：关于是否购买房产

　　答：1、不建议购买房产，因为此家庭购买房产的出发点是父母的责任感的问题，其实现阶段父母最大的责任感是给孩子提供未来上学的资金和良好的环境，第二位的才是结婚后的花销，所以理财的的观念需要更新。

　　2、现阶段中国的房产走势不明朗，而孩子使用房子应该在20年以后，所以从这个角度看也需要缓一缓。

　　问题二：关于是否购买保险

　　答：1、关于意外险建议购买大约是年收入的10倍，如果部队房产已经属于个人则妻子保额多一些因为妻子收入较高，如不属于则丈夫多些，因为丈夫一旦出现风险，房子就没法享受了。意外险建议只保死亡，不用要意外医疗因为单位可以提供。

　　2、大病医疗不建议购买因为二者有较完善的医疗保障，此外关键是现在的医疗保险厘定利率是2.5%每年，低于利率，而丈夫年龄又偏大。不过建议给孩子购买大病医疗险。

　　3、没有考虑养老的问题，建议可以用保险补充。因为社会统筹未来是无法满足需求的。

　　风险一，中国未来裁军的可能性，或者丈夫复原的可能性。

　　解决方案：丈夫晋升能力的提升，保存好现在的财富。

　　风险二，孩子未来的学业

　　解决方案：定期定投，或十年期交的保险

　　风险三，双方老人的养老（文中没有提及是否有这方面的需求）

　　解决方案，可以在老人附近买个房子，租金给老人，老人过世再卖掉

　　风险四，现在得存款方式不合理

　　建议如果只是存款20万可以存成五年期5万三年以备急用，而后的工资作活期备用金。原因：从长期走势看中国继续加息的空间较小，国家通货紧缩政策明确，长期看利率是要降的；此外这个家庭一个月的花销在北京才五百块，说明福利极好，由此可以看出用到备用金的机会很少所以10万存成活期实在是太浪费了。

　　一个建议：

　　可以尝试资本市场的进入和黄金的卖买，不过对方要想做并且对着方面感兴趣才行。此外不要全部资金介入现阶段30%可以考虑。

　　AFP理财师：翁晟(渣打银行)

　　一、财务分析

　　军人家庭的情况比较简单，

　　家庭月税后薪金：6300

　　年终奖：10000

　　月支出：500

　　月储蓄5800

　　年储蓄79600

　　资产负债情况

　　定期存款150000

　　活期存款100000

　　总资产250000

　　应该说在军人家庭的情况下，由于军队是高福利，稳定收入，因此家庭负担非常轻，年储蓄高达79600元，可以进行比较多的财务安排。但是目前资产情况里，存款100%，缺乏投资理财，在目前高涨的通货膨胀率之下，存在银行即是资金缩水，需要进行合理的投资规划。保持货币的购买力。

　　二、理财目标

　　1、买房问题

　　2、制定稳定投资计划

　　3、保险保障问题

　　三、购房规划

　　赵先生有意在现在就要为小孩购买房子。先不考虑是否合理，让我们来看看赵先生要承受多大的经济负担。

　　假设买90方左右的房子，由于是远期规划，考虑到小孩比较小，因此不用考虑购买特别昂贵的地段，而可以做一个长期的投资，投资于有增长发展潜力的地段。因此可以假设房价为8000一平方。

　　那么房屋总价为720000，采用15年商业贷款（正好在小孩18岁左右完成供房），优惠利率，等额本息法，可以得到大概需要每月供款4434元。首付216000元。从目前赵先生家庭的收入情况和资产情况来看，是供的起房子的，也付的起首付款。但是仍然会对家庭的财务状况造成比较大的压力。

　　买房问题的理性分析：从赵先生情况来看，赵先生是位非常谨慎的投资者，希望对孩子未来可以未雨绸缪，所以先把孩子今后可能会遇到的最大问题解决掉了。但是从家庭整体发展来看，赵先生其实面临的有自己的养老问题，小孩的养育和教育问题，基本都是刚性需求，需要提前安排。所以个人觉得，这时候就因为给小孩买房而挤占了资金，不能做财务上更好的安排，不是个明智的选择。你说是让小孩可以更好的养育成人和享受更好的教育好呢，还是先给小孩买好房子，两者相比，孰重孰轻，我觉得还是优先养育小孩和教育小孩是最重要的。考虑到房产市场，虽然价格涨的很快，但是在长达20年的时期里，未必没有下跌的空间，因为经济周期都会有一个周期性。不如再等待下，把资金优先用于其他方面。当然，如果赵先生一定要买房，也是可以的，因为你的家庭收入情况可以承担的起房供。

　　四、投资规划

　　1、家庭预留出1万元，作为家庭应急备用金，可以以银行存款方式准备

　　2、建立小孩教育计划，先拿出5万元资金，做启动资金，建议投入一只指数基金，例如华安MSCI中国A股，嘉实沪深300等基金，然后采用每月定投1000元的方式。按定投收益率10%，通货膨胀率5%，小孩现在4岁，经过计算可以得出以下列表

国內学程	年支出现值	就学年数
幼儿园	20000	3
小学	10000	6
初中	10000	3
高中	10000	3
大学	20000	4
硕士	20000	2
博士	20000	4

5	幼儿园中班	￥67,906	￥21,000	￥46,906
6	幼儿园大班	￥64,488	￥22,050	￥42,438
7	小学一年级	￥59,552	￥11,576	￥47,976
8	小学二年级	￥65,670	￥12,155	￥53,515
9	小学三年级	￥71,789	￥12,763	￥59,026
10	小学四年级	￥77,877	￥13,401	￥64,476
11	小学五年级	￥83,898	￥14,071	￥69,827
12	小学六年级	￥89,809	￥14,775	￥75,034
13	初中一年级	￥95,561	￥15,513	￥80,048
14	初中二年级	￥101,100	￥16,289	￥84,812
15	初中三年级	￥106,363	￥17,103	￥89,259
16	高中一年级	￥111,276	￥17,959	￥93,318
17	高中二年级	￥115,760	￥18,856	￥96,903
18	高中三年级	￥119,720	￥19,799	￥99,921
19	大学一年级	￥123,054	￥41,579	￥81,476
20	大学二年级	￥102,678	￥43,657	￥59,020
21	大学三年级	￥77,871	￥45,840	￥32,030
22	大学四年级	￥48,054	￥48,132	￥-78

　　差不多按照这个基金定投的办法，可以基本上保证小孩读到大学的费用了。然后建议再给小孩买份教育险，可以给小孩提供一个很稳定的到时候的学费保证。

　　3、稳定投资

　　目前的25万资金，除了前面已经使用了6万元外，还有19万左右。考虑银行定期存款利息比较低，建议可以分散配置。其中，拿出5万资金，投资债券基金，拿出5万资金，投资挂钩商品市场的结构性产品，拿出5万资金，可以投资打新股型产品。以上三个分别投资的是债券、商品、新股，可以在保证本金的基础上，获得一个稳健的收入，并且做到了分散配置。另外拿出4万元，可以投资股票基金，例如平衡型基金，获得一个比较高的收入。相信这个分散配置，已经是比较稳健的做法，根据历史数据研究表明，通过分散配置商品，债权，股票，长期来看可以获得一个比较高的平均收益和比较低的风险程度，比单纯投资股票要好的多。

　　4、制定养老计划

　　平时拿3000元，做基金定投。建议可以选择海外成熟基金定投方式。例如苏黎世国际人寿保险公司的丰盛人生，就是个非常不错的投资办法，最低每月2400，每次投入，可以自动分散进入多达30只海外成熟基金，投资不同方向风险也各不相同，再利用基金定投的方向，双重分散风险！另外有多达120只海外基金可以自由转换，帐户私密性强，可以用保险受益金方式在全球支付，免税，安全，另外还可以附加各种保险，是非常不错的选择。当然，海外基金投资平台也不止这么一个。个人觉得，海外基金定投比国内基金定投要成熟的多。假设投资20年，每年10%收益，月投资3000元，那么20年后可以取得227万多资金，作为养老金。

　　五、保险保障

　　由于是军人家庭的特殊情况，基本上，国家给的保障比较多了。这里建议可以多准备些给付性质的保险

　　丈夫：重大疾病保险20万左右意外保险50万

　　妻子：意外保险50万左右

　　小孩：教育险，儿童意外险

　　军人家庭的特殊性在于比较稳定，福利好，支出少，因此可以比较好的规划好养老和教育等问题。但是如果是要买房，建议可以等一等，毕竟不急着用，而且现在买的房子，只有出租的，算上20年折旧，也没有多少意思。

　　AFP理财师：流氓兔

　　个人浅见分析如下：

　　一、财务状况及分析

　　资产负债情况

单位：万元
资产		负债与权益
资产科目	市值	负债科目	市值
活期存款	10
定期存款	15
		负债合计	0
资产总计	25	净值	25

　　收支损益情况

单位：元
收入科目	赵一鸣	妻子	支出科目	整个家庭
月净收入	2800	3500	正常生活支出	500
年终奖	10000	0
年度总收入	43600	42000	年度支出	6000
收入合计	85600		支出合计	6000
家庭储蓄额	79600

　　财务简易分析：赵一鸣家庭总资产现值25万元，当前无负债，当前处于家庭生命周期的成长期，赵一鸣夫妻二人都有稳定的收入来源，在该周期家计支出固定，但教育负担开始逐渐增加，而保险需求则处于最高需求阶段，现有资产满足不了抵御当前高通货膨涨，应予以优化。

从收支损益情况看：赵一鸣家庭月度支出非常低，当然跟工作行业特殊性有关，年度净储蓄7.96万元，储蓄率高达92.99%，可以更好地对资金进行灵活配置。

　　二、理财目标分析

　　1、是否配置商业保险：军人有着特殊身份，国家保障较优，资产及现金流有充裕，再配置部分商业保险可以更好应对未来的不确定性。

　　2、为孩子购置住房与否：充分比较分析未来孩子的教育费用和夫妻二人退休保障后，再充分评估当前财务负担，确定购房规划。

　　3、稳健型的投资组合方式。根据夫妻二人的风险承受和现有资产与未来现金流来制定投资规划，以稳健为主。

　　三、规划建议

　　1、商业保险的配置。

　　赵一鸣系国家军职干部，在当代太平盛世有国家丰厚的保障基本可以满足保障需求，但考虑到有众多不确定因素，现在又是处于家庭成长期，保障一定要充足，因此配置一定商业保险有其必要，主要投保意外伤害保险与重大疾病险，保额控制在20万元，重大疾病险保额在20万元，年保费支出1000元。

　　其妻子当前有重大疾病险，但保额不知，在该家庭期，考虑到妻子就职于国企，五险一金都齐全，因此重大疾病险保额应在30万元，当前重大疾病险不足应予以补足，另投保意外险保额至少应为30万元，年保费支出1500元。

　　孩子当前四岁，赵一鸣家庭现金流入稳定，支出较少，考虑到孩子未来可以配置集孩子成才、立业、安家以及成长期的保障出发考虑，购买一款综合一体的保险，个人认为中国人寿一款名为“英才少儿保险”的较适合，这款保险概述是每年交4470元，交费至18周岁，孩子在18岁时可以获得3万元的成才保险金，22岁获得3万元的立业险金，25岁获得4万元的安家保险金，若孩子在保险期间不幸身故，其家人可以领取身故保险金。缴费方式可以选择趸缴、年缴、半年缴和月缴，以月缴较为合适，其月缴372.5元。

　　该款保险可以用如下进行比较：

购买保险与选择其他投资比较
FV	￥135,519	收入合计	￥100,000
以上均不考虑通货膨胀，两者相差=3.5519万元。
单位：元
其他投资方式		购买保险
I	10%	18岁	￥30,000
N	168	22岁	￥30,000
PMT	-372.5	25岁	￥40,000
PV	0

　　虽然相差3.5519万元，但购买保险其主要得到了该期间的保障，同时该款保险产品还有一旦投保人遭受不幸，中国人寿将豁免所有未交保费，合同仍然有效，被保险人可以继续得到保护和资助的功效。

　　2、为孩子购房规划

　　首先从家庭财务情况分析得出：现有资产25万元，月收入6300元，支出500元，净结余5800元。其次从未来支出情况看，孩子当前在部队上整托，费用极少，但孩子已四岁，再有两年势必上小学，届时费用将增加，按500元计算，届时结余5300元，尔后各个时期的教育费用也会增大，生活费用也增加，当前买房将会导致往后生活中财务吃紧。

　　数据假设：当前购房单价以相对较冷地段8000元/平方米，面积110平方米，贷款期限20年，教育金投资报酬率10%（14年投资周期可以达到该水平），退休金报酬率15%（以60岁退休计算，周期较教育金长，可以实现报酬率较教育金高），购房规划投资报酬率12%（以孩子大学毕业时计算周期）。

购房与不购房比较
单价：元/平方米、平方米、元、月
购房		不购房
房屋单价	8000	现有资产25万元	500元*6个月=3000元备用金
面积	110		10万元作孩子教育规划
总价	880000		PV(10%,14,0,-10)=38万元
首付30%	264000		4.7万元作夫妻退休规划
贷款	616000		PV(15%,25,0,-4.7)=155万元
房贷利率	6.66%		10万元作孩子购房规划
期限	240		PV(12%,18,0-10)=77万元
月供	￥-4,649

　　如果现在购房月供就需要4649元，而且首付款尚不足，向亲戚朋友借款购房个人认为不可取，还款压力较大，孩子教育以及夫妻二人的退休生活得不到保障。

　　暂不购房可以使孩子教育费用得到充足，夫妻二人退休规划也充分保障，选择在孩子大学毕业之时已然能够实现其购房，届时有77万元购房款，同时还有英才少儿保险的10万元收入，完全可以实现为孩子购置住房一套。

　　综合建议暂不考虑购房，待孩子学业有成之时也能实现为孩子添置居住住房。

　　3、稳健的投资组合方案：现有资产已全部配置到几大重要规划中去了，且基本能满足各个需求，随着时间的推移，孩子的逐渐成长，抚养孩子的各项费用将逐渐增加，会增加更多支出，因此夫妻二人的月工资净收入相应会从现行的5800元逐渐递减，当然收入会有一个成长水平，但是面对当前各项消费都在逐步攀升，同时还需要支付保险费用，这使得实际净收入逐渐减少。具体可以从：一是当前可以从月工资中拿出2000元作一个基金定投，更好地巩固孩子的教育规划。

　　二是每月从工资收入中扣出2000元设定一个旅游规划，在繁忙的工作中利用节假日全家外出旅游，可以两年一次或一年一次都行。

　　月净收入剩余5800-2000-2000=1800元，扣除缴纳各项保险费用近800元后剩余1000元。在日后的生活中该项剩余会逐渐减少，因此该部分在多出之时可以够买货币型基金，即能满足流动性同时也能实现资产增值积累。

　　四、其他综合建议

　　我国有着优良的传统美德，“望子成龙、望女成凤”是我们每一位当父母都有的爱子之心，赵一鸣夫妇对为孩子添置住房之心当然无可厚非，毕竟爱子心切。但是在经济超前发展的当代，只要认真做到并做好了对孩子的教育，深信你们的孩子能够在未来的生活中做到游刃有余的，因此过早、过激地为孩子考虑颇多会对自身生活带来一定的影响，建议夫妻俩在实现自身充裕的生活基础上再最大化为孩子未来居住问题考虑，把信心交给儿子，相信自己的儿子能解决好一切。

　　AFP理财师：pmyx

　　正式的理财报告需要时间，不知道有没有足够的时间来做。首先我们来沟通一些事情。

　　一、为什么你要找我做理财？为什么我能帮你理财？

　　因为你有种不安全感，商业保险不就是买的安心么？你说不需要，但是又担心太晚了。我也是部队出来的，当然知道一些事情。你是文职，我之前也是。

　　为什么我能帮你理财呢？因为我第一个，和你有共同的背景，我曾经是军人，你现在是。第二个，因为我专业。我只盯着两件事情，一个是降低你家庭的整体风险，一个是提高你家庭的整体收益。第三个，因为我保密。你的私人秘密我绝对不会和任何人谈起，包括你老婆，比如私房钱之类的。

　　半分钟过去了，你有没有决定继续听下去？

　　那我们开始吧。5分钟左右的时间我们一起把该谈的重点达成一致的共识。一个星期之后我会有正式理财报告，具体到你可以动用的每一块钱，我会让你的每一块钱都发挥到它的极致。

　　二、重点

　　1.投资是不是重点？不是。虽然从你的资产配置情况来看，你对投资基本是什么都不了解。这个问题可以做的很复杂，但是我却会用最简单的方法来解决。思路就是看好中国经济发展，配置反应这种趋势的资产，这种资产叫做ETF。

　　2.重点是保险，或者说得专业一点，风险管理。

　　（1）房地产的考虑，也在风险管理里面。你考虑给孩子在北京买房子，你一定肯定他会在北京发展？欧洲不可能？你一定肯定他20岁的时候不会不懂事打架或者开车撞伤了人，需要赔偿的时候他的名下一定要有房产这种别人喜欢的资产来赔？孩子在40岁之前名下没有什么资产，会是一件比较好的事情。因为那个时候他经历了很多，不容易上当受骗，包括可能的失败婚姻的伤害。要买房子，当然可以，给你们自己买就可以了，到时候给他住。

　　（2）军人保险和商业保险。据我的了解，军人是有保险的，不过现在也有和社会保险接轨的趋势。而且据我之前的了解，赔偿的额度是很低的。但是军人作为特殊族群，在投保时可能有一些特别规定。不过，看病基本上不要钱。部队的医疗保障还是蛮不错的。

　　（3）人生其实很无常。有个朋友和我说，人生不如意之事，十之八九。像病、残、失业、责任、市场还有死亡这类的东西，单独或者同时来临的时候，我们是不是完全准备好。

　　（4）失业。我们都知道军人只是一种职业，铁打营盘流水的兵。真正能一辈子留在部队的人，其实大约只有20%左右。提前做好万一专业后的财务安排，非常重要。考虑到目前病和残都有部队的医疗金，目前这些不是排在第一位的风险。失业是首要考虑的。必须做好如果失业后的财务安排。因为这个会影响医疗费用等其他方面的开支。但赵先生如果转业，应该会有10万左右的补偿金。

　　（5）理财收入的考虑。理财收入就是不依赖工作的收入。前面提到房地产的问题。当时的出发点是为了孩子买房。但是现在是为了自己有一份不依赖于工作的收入——房租收入。至于买房子的时点，赵先生认为再等等是不是有更好的价格出现。这个我不反对，但是从长期来说，收益于经济的长期向好，房产价格一定会涨，房租也相应的一定会有一个提升空间。就算经济出现衰退，处于首都北京的出租依然会有很大的市场。装修后的房子回报会更好。

　　关于购房的方式的考虑，应该用按揭的方式，用房租来作为还按揭款的重要力量，而且双方都可以动用公积金来获取比较低的利率，不足部分可以用商业贷款进行。还款期限5年较为合适。此时处于义务教育阶段，基本上不需要另外花费在孩子身上。但5年后开始为孩子考虑到国外读书的可能，以及开始恰当的财务准备。

　　（6）保险。

　　关于保费上，每年不低于7000，不高于10000较为合适，对家庭生活品质没有太大影响。保险分为三部分：赵先生、赵太太、小赵先生。

　　按照一般考虑，家庭的顶梁柱应该买保险较多一些，这样的话，赵太太至少应该买30-40万保额的保险，至少应该包括意外、重大疾病和养老。保费年3000-4000。

　　赵先生，保额20万较为合适，但是其很多保障部队已经提供，所以这个保险的目的是为了最大程度上保留财富、预防可能的失业带来的保障缺失，当然还有创造财富，而适合的只有终身寿险。此险种具有保单借款功能，需要资金的时候也很方便。也可以把赵先生对家庭的关爱从现在起持续100年。可考虑中国人寿的康宁终身等。

　　小赵先生。购买意外，定期重大疾病以及教育险。小孩子买保险有一点很好，就是很便宜，每年只需要很少的保费就可以得到很高的保障。

　　AFP理财师：高杰

　　赵先生理财规划书---（初稿）

　　1．案例陈述

　　赵一鸣今年34岁，在北京一部队任文职干部。每月工资卡到帐2800元左右。每年有年终奖一万元。现住单位分配的85平方米住房。

　　妻子28岁，在一家国企从事行政工作。税后工资是3500元，有五险一金。

　　现有一四岁的儿子，正在部队幼儿园上整托。每个月只需要花费极少的费用。

　　夫妻两人的福利都非常好，每个月平均支出差不多五百左右。

　　目前有15万三年定期，10万活期存款。

　　注：因为赵先生在军队具体的职位所有在此做一个假设

　　赵先生的军饷

　　2800。在部队文职文员2800的收入，一般就职为营副。

　　隐藏条件：

　　40岁是营职服役的最高年限，假如在40岁之前还没升上副团级的职位，有转业的可能。

　　若在40岁之前退役，可以有三种选择：

　　第一种是转业，参加转业干部内部公务员考试或由国家包分配到地方单位就业(相当于上世纪80年代大学毕业重新分配)，部队一次性发放住房公积金和转业安家费11万元-12万元。

　　第二种是自主择业。军龄有20年的营职干部，可选择自主择业，不需要国家安置。国家按照现有工资的80%发放工资直至终身，部队一次性发放补贴、住房公积金13万元-14万元；

　　第三种选择则是复员，由军人的身份转变为普通老百姓，国家一次性给予补贴30多万元。

　　2.免责条款

　　本理财规划只作为参考所有。

　　本次理财规划有效期为6年。

　　模糊已知条件，定性为无。

　　假设条件：现有房屋价格8000元/㎡

　　赵先生儿子在没有在部队学校上学。（我记得我的小时，现服役军官子女上学不用花钱啊，现在先假设要吧。反正就算不好，那些家长也不会放在部队里面上学的）

　　3.家庭资财务状况分析

家庭资产负债表
资产		负债
现金和活期存款	￥100,000	信用卡贷款	￥0.00
保单现金价值	￥0	消费贷款	￥0.00
定期存款	￥150,000	汽车贷款	￥0.00
国债	￥0	房屋贷款	￥0.00
基金/股票	￥0	其他	￥0.00
房地产	￥680,000
其他	￥0
资产总计:	￥250,000	负债总计:	￥0.00

　　家庭月收入支出表(税后)

收入		支出
本人收入:	￥2,800	生活支出:	￥500.00
其家人收入:	￥3,500	住房支出:	￥0.00
房产收入:	￥0	交通费用:	￥0.00
投资收入:	￥0	医疗费用:	￥0.00
其他:	￥0	其他:	￥0.00
		支出总计:	￥500.00
收入总计:	￥6,300
每月结余:	￥5,800

　　家庭月收入支出表(税后)

收入		支出
本人收入:	￥33,600	生活支出:	6,500
其家人收入:	￥42,000	住房支出:	0
房产收入:	￥0	交通费用:	0
投资收入:	￥0	医疗费用:	0
其他:	￥10,000	其他:	0
收入总计:	￥85,600	支出总计:	6,500
每年结余:	￥79,100

　　注:年支出计算使用了13个月。其他为赵先生年终奖。

　　家庭财务报表总结:

　　家庭资产负载表

　　----家庭资产中不动产比例过高，理财品种单一，同时财产收入过于单一，在赵先生40岁退伍以后，如此单一的财产收入，家庭生活质量将无法得到很好的保障。

　　现的高通胀的社会,将很可能对赵先生的资产进行吞噬。

　　家庭月收入支出表

　　----家庭支出太少了，孩子是祖国的花朵啊，建议增加生活支持（多给孩子买点吃的玩的，培养培养孩子），别那么抠门。军人也有谈情假期别那么抠门出去旅游下。

　　理财规划

　　1.保险规划

　　2.子女教育规划

　　3.退休规划

　　4.房产规划

　　1.保险规划

　　注：投资回报率为9.5%（请查看理财规划6）

　　CPI=3.46%

　　其实际投资回报率为6.04%

　　为保证意外发生后家庭其他成员生活品质，家庭月支出调整为1200。

　　假设赵先生在退休后直接领取30万现金。

　　退休前弥补收入的寿险需求

	本人	配偶
被保险人当前年龄	34	28
预计几岁退休	40	50
离退休年数	6	22
当前的个人年收入	33,600	42,000
当前的个人年支出	5,200	5,200
当前的个人年净收入	28,400	36,800
折现率(实质投资报酬率)	6.04%	6.04%
个人未来净收入的年金现值	139,470	441,532
弥补收入应有的的寿险保额	139,470	441,532

　　赵先生6年后30万的现金价值为=21000元

　　赵先生寿险保额=35万

　　妻子寿险保额=44万

　　还需补充寿险保额：

　　赵先生还需补充寿险保额=35万（注：军人保险不说也罢，最高赔付才6.9万，还必须是执行公务的时候，军官唯一好的就是看病报销）妻子还需补充寿险保额=44万

　　还需补充重大疾病险保额：

　　赵先生还需补充重大疾病险保额=30万（注：军人保险中没有重大疾病）

　　妻子还需补充重大疾病险保额=0万（注：五险一金中有30万保额）

　　小孩还需补充重大疾病险保额=17万（注：年保费50元）

　　以上年保费共需：5050元（具体保费没有查，手头上没有资料，请谅解）

　　赵先生一家年交保费大约是5050元。这样能为赵先生提供35万寿险保额，30万大病险保额。虽然在服役期间赵先生能享受免费医疗待遇，但考虑到6年后赵先生可选择退伍创业，与此同时将失去此项待遇。同时6年后不但保费增加，而且子女已经还是上学，家庭开支增加。因此建议提早购买.因为赵太太已经缴纳了五险一金因此不必再为其配置重大疾病险，但五险一金中不包含寿险，因此为赵太太配置44万寿险保额。

　　2.子女教育金规划

　　注：学费增长率和CPI同步：3.46%

　　投资回报率：9.5%

　　教育基金启示资金：35000元

　　每月定投数：1000元

　　教育金试算表

年龄	年纪	年开支(现值)	年开支(终值)	教育启动资金（年初）	教育基金
5	幼儿园	0	0	35000	35000
6	幼儿园	0	0	￥51,010	￥51,010
7	小学	10000	￥11,458	￥68,609	￥57,152
8	小学	10000	￥11,854	￥75,361	￥63,507
9	小学	10000	￥12,264	￥82,346	￥70,082
10	小学	10000	￥12,688	￥89,574	￥76,886
11	小学	10000	￥13,127	￥97,053	￥83,925
12	小学	10000	￥13,582	￥104,791	￥91,210
13	初中	10000	￥14,052	￥112,799	￥98,747
14	初中	10000	￥14,538	￥121,084	￥106,546
15	初中	10000	￥15,041	￥129,657	￥114,616
16	高中	10000	￥15,561	￥138,528	￥122,967
17	高中	10000	￥16,100	￥134,967	￥118,868
18	高中	10000	￥16,657	￥143,202	￥126,545
19	大学	20000	￥34,466	￥151,641	￥117,175
20	大学	20000	￥35,658	￥141,341	￥105,682
21	大学	20000	￥36,892	￥128,707	￥91,815
22	大学	20000	￥38,169	￥113,464	￥75,296
23	研究生	20000	￥39,489	￥95,305	￥55,816
24	研究生	20000	￥40,856	￥73,892	￥33,036
25	研究生	20000	￥42,269	￥48,852	￥6,582

　　依据上表所显示，配置35000元教育基金启动资金，同时坚持每月定投1000元将能很好的保证子女今后教育经费。

　　因现代子女教育越来越注重课堂外的教育了。因此在学费估算加上了很多不可预期的经费。

　　如赵先生的小孩一年的教育经费没有花费那么多，赵先生可以将多出来的部分取出来家人好好的出去旅游下，同时也可以继续存入以做子女今后的创业基金。

　　3.退休规划

　　因为赵先生6年后将退伍装，是否再就业未定，因此无法预期赵先生退休后所需资金。

　　现将赵太太退休所需资金乘以2来进行运算。

	退休养老费用需求测算表
客户：	赵先生	运算时间：	2008-3-29
养老费用上涨率：		4%		年龄：		28
投资回报率：		8%		计划退休年龄：		50
社会平均工资上涨率：		5%		预期寿命：		80
计划退休每个月生活标准：		1,000	元
前一年度平均工资：		3,500	元
退休前一年度平均工资：		10,238	元
退休前一年总工资：		122,861	元
退休第一年费用：		28,439	元
退休前共需存款：		491,769	元
每月定投资数目：		￥686	元

　　注：退休资金投资配置后预期回报率为8%

　　由上面所示赵太太退休前需要储蓄资金49200元，从现在开始赵太太必须每月定期存储690元。那赵先生和赵太太每月共需要存储

1380元来做为养老经费。

　　4.房产规划

　　注：假设现在购买住房价格8000元/㎡购买面积85平米。

　　赵先生现有家庭住宅面积85㎡

　　人均面积85/3=28.3㎡，此条件下再购房不构成第2套房

　　以下计算使用利率为2007.12月银行5年-30年贷款利率7.83%,优惠利率后为6.66%

　　首付比例30%

　　购房费用试算表

　　贷款计算

	(等额本息计算结果)	(等额本金计算结果)
房款总额：	680000	680000
贷款总额：	475999.9	475999.9
还款总额：	862267.11	794145.71
支付利息款：	386267.11	318145.71
首期付款：	204000	204000
贷款月数：	240(月)	240(月)
月还金额：	3592.78(元)	附属表中

　　其他费用

房款总价：	680000	元	公正费：	2040	元
印花税：	340	元	契税:	10200	元
委托办理产权手续费：	2040	元
房屋买卖手续费：	500	元

　　总计首次付款：219200元

　　月还款：3600元

　　房屋规划分析：

　　总结：赵先生现在不适宜购房。

　　1.赵先生如果需要现在购房需要首期费用将花费22万元，每月定期还款3600元，每月还款数量将占每月总收入的60%，负担过大。

　　2.同时为保证子女教育经费3500元的及时启动，赵先生现在购房后将没有任何存款，此时家庭应对突发事件能力下降。

　　3.购房后赵先生美元结余将从之前5800元/月降至700元(6300–1000(教育)–500(生活费)–500（平均每月保费）–3600（还贷）=700(结余)

　　4.随着子女不断的成长届时费用将增加，如果20年中某个时期的教育费用忽然增加，生活费用也增加，那当前买房将会导致往后生活中财务吃紧。

　　此外6年后赵先生转业这个重大变动，将有可能在短期内影响家庭整体规划。

　　5.每月700元的结余不足以保障，赵先生和其爱人退休后的生活。

　　少去买房的压力，赵先生可以从每月结余的3000元中拿出1000元作为旅游资金，在每年探亲假期里好好的和家人出去旅游一下。

放松下心情，同时这也是对孩子视野的一个开阔

同时赵先生可以将剩余存款中的2万元划拨到紧急预备金中，以增加特殊事件的应对能力。

　　至于购房计划可以先将剩余存款和每月结余的资金存下来做房屋基金，等孩子长大以后具体是买房，留学还是自主创业都可以按他个人的意愿来选择。

　　预期20年后（子女24岁大学毕业）时，房屋基金将增长到：125万。

　　如果想就这个案例讨论请点击：军人家庭如何理财？

　　本期案例讨论：教师家庭怎样理财？

　案例：

　　小杨，去年刚本科毕业。在北京找到了一份非常不错的工作，工资税前8000，扣除社保、公积金和税之后差不多是6000左右，租房1200，因为有了女朋友，所以花费不太固定，每个月除了房租其他支出差不多是2000元左右。上学时候打工加上上班以来的积蓄差不多是3万元。

　　小杨和他的女朋友是在大四的一次联谊活动中认识的。现在女朋友在读研究生。还有一年多毕业。每个月兼职收入1500元。因为家里生活条件不是很好，所以现在已经不向家里要生活费，所有花销都由自己来出。现在有一万元存款。

　　两个人均没有商业保险。

　　小杨看到女朋友在学校很辛苦，而且在学校还要支付住宿费，想让女朋友搬来和自己一起住，他感觉两个人住一起两个人整体的花销会减少一些。他的想法正确吗？

　　两个人正在计划等小杨女朋友毕业之后结婚。但是房子是个问题，是租房结婚呢，还是买房结婚呢？小杨父母答应给他们出20万元作为房款的一部分。女方家经济不富裕，拿不出来买房的钱。不过可以负责装修上或者买家电家具等花销。

　　现在两个人还没结婚，虽然两个人感情很好，但是小杨是一个非常谨慎的人，两个人是否领证之后买房更加稳妥一些。房产证上写两个人的名字还是仅是写他的名字？再有他想咨询一下婚前财产公正的问题。婚前他和他女朋友怎样理财才会更安全有效？是分别理财呢？还是共同理财？

　　理财建议：

　　AFP理财师：lslsusan

　　个人观点，月光也算一种理财的方式！

　　比如家境富有的未婚女孩，就可以做月光族。

　　她们这一阶段无任何生活负担，可尽情消费！

　　拥有飞扬靓丽的青春，不失为一种很好的理财方式！

　　金库网友：smartcat

　　建议先买房搬到一起住，男方出首付，女方负责装修，房产证上写两人的名字，先由男方负责每月还贷。待女方一年后毕业找到工作后再一起还房贷，同时存钱结婚。

　　AFP理财师：流氓兔

　　个人分析如下：

　　一、财务状况及分析　 

　　资产负债情况

单位：万元
资产		负债与权益
资产科目	市值	负债科目	市值
小杨存款	3
女友存款	1
		负债合计	0
资产总计	4	净值	4

　　月收支损益情况情况

　　财务简易分析：小杨存款3万元，女友存款1万元。当前无负债，净资产值相对较小，但当前处于财务生命周期的累积阶段，小杨又有稳定的收入来源，可以进行一些风险相对较高的投资以期获得高于平均水平的投资收益壮大资产。

　　从月度收支损益情况看：小杨月度支出控制较好，月净储蓄4000元，达月工资收入的66.67%。女友月支出以自己月收入来控制，在当前求学阶段各类费用支出较大，女友能兼职赚取收入平衡自己的支出已属相当不易。

　　二、理财目标分析

　　1、婚前合住费用减少与否。

　　合住势必可以减少女友校内住宿费用，二人可以在家自己操办就餐问题，还可以减少外出就餐多出的生活开支。

　　2、婚前分别理财还是共同理财。

　　小杨与女友已三生有约，二人将相伴一生，婚前共同理财相对分别理财更加有益，共同理财可以更好地集中资金实力来为理财目标进行资产配置。

　　3、婚前财产公正与否。

　　作婚前财产公正是一种顺应法律法规程序，同时小杨是一个行事谨慎的人，作婚前财产公正只要不影响二人情感生活，财产公正当其必要。

　　4、结婚居住租房还是买房。

　　在充分评估婚前资产实力后，再比较分析未来一定期间的成本或NPV(净现值)，哪种方式更有利便选择哪种方式满足居住需求。

　　三、规划建议

　　1、婚前合住费用减少与否。

　　当前小杨居住需支付固定的租金，其女友校内住宿也需住宿费，各项生活开支两人都需要支出，合住势必可以减少女友校内住宿费用，但是合住后可能会增加其他支出以及给女友上学路途增加负担，在最大化不影响女友求学的情况下，合住也是一种不错的选择，二人可以充分利用好时间，在家自己操办一切就餐问题，可以减少外出就餐多出的生活开支，整体费用相应会减少一些。

　　2、婚前分别理财还是共同理财。

　　既然小杨与女友二人都已确诊对方是今生相伴到老的对象，在为未来各大财务需求上都要尽自己的最大努力，分别理财的好处就是在婚后财产上产权明晰，但共同理财能最大化满足理财需求，婚前共同理财相对分别理财更加有益，共同理财可以更好地集中资金实力来为理财目标进行资产配置。宜共同分析未来的各个时期的财务需求后，制定资产配置计划。

　　3、婚前财产公正与否。

　　作婚前财产公正是一种顺应法律法规程序，而同时小杨是一个行事谨慎的人，随着婚后长达几十年的时间积累，家庭资产的不断壮大，“凡事预则立，不预则废。” 为往后日子里更加方便，因此作婚前财产公正只要不影响二人情感生活，财产公正当其必要。

　　4、结婚居住租房还是买房：租房的优点主要体现在有能力使用更多的居住空间，能够应家庭收入的变化而选择，自有资金较为自由，可灵活寻找更有利的运用渠道，不用考虑房价下跌的风险，但房租可能增加，无法运用财务杠杆追求房价差价利益；购房优点体现在能够对抗通货膨胀，强迫自己储蓄累积实质财富，满足拥有自宅的心理效用，同时提供居住效用与资本增值的机会，但是缺乏流动性等，当要换房或者是变现的时候，增加困难度。

　　假设结婚时选择租房，假设分析：选择房屋要较当前更优的住房，房租按3.6万元/年（3000元/月）计算，押金3个月，按3%的机会成本，年成本=3.6+（3.6/4*3%）=3.627万元。预期租房5年，年租金成长率5%，5年后成本=3.6275*（1+5%）^5=4.6298万元。购房分析：假设购房100平方米，按北京地区均价1万元/平方米计算（实际不止1万元），购房总价100万元，父母出资20万元，首付30%，需要自筹资金10万元，余款向银行申请按揭贷款，期限20年，按揭利率7.83%（基准利率）下浮10%执行=7.047%，实际年成本=30*3%+70*7.047%=5.8329万元。预期房地产未来5年年增值率5%，5年期间总增值=100*（1+5%）^5=27.6823万元，购房5年期间实际年成本=27.6823/5.8329=4.7366万元。以未来5年看购房成本<租房成本，购房划算。

　　以净现值（NPV）计算：见下表：

租房与购房NPV的计算比较
单位：万元
	租房	购房首付款	贷款	购房合计
期初CF0	-0.9	-30		￥-30
第1年CF1	-3.6		￥-6.63	￥-6.63
第2年CF2	-3.78		￥-6.63	￥-6.63
第3年CF3	-3.96		￥-6.63	￥-6.63
第4年CF4	-4.14		￥-6.63	￥-6.63
第5年CF5	-3.24	127.6282	￥-66.84	￥60.79
3%	￥-17.53			￥-2.15
4%	￥-16.68			￥-3.95
5%	￥-16.22			￥-5.60
6%	￥-15.79			￥-7.12

　　当机会成本I=3%的情况下，购房NPV=-2.15<租房NPV=-17.53，购房较租房划算。但在实际中购房还需额外支付房屋维修成本等，在购房后等额本息月均还款=PMT（7.047%，20*12，70，0）=0.5447万元，就当前对小杨来将，还款压力极大。综合建议婚后先租房，待资金积累多后考虑购房，届时首付比率可以放大，还款压力将减小，过早背上债务包袱将不是明智之举。

　　5、保险保障规划：当前小杨及女友都无商业保险，小杨尚有社会保险部分，但刚参加工作，其保障额度极低，因此，保险保障必须配置，小杨当前应主要以寿险和意外险为主，意外险的收益人主要为父母，保费支出不大，如当前保险公司有120-180元保费，保额10万元的意外险，主要配置定期寿险，根据当前财务状况承受度看，两人都将保额在30万元即可，年保费支出1500元左右。当婚后再重新配置意外险，按收益人为配偶、父母进行调整。

　　6、投资规划：小杨月储蓄4000元，共同理财方式总资产4万元，留足备用金10000元，剩余资金配置基金或股票，按7：2：1配置股票型、债券型、货币型基金中，规划用途为结婚费用支出。月工资净余4000元扣出300元保险保费支出，预计500元选择稳健型基金设立定投，可以作一个旅游规划，旅游周期2年一次。剩余3000元设置基金定投一份，投资周期5-8年，作购房首付款规划之用，以股票型基金投资收益率15%，最长期限8年计算到期可积累FV（15%/ 12,8*12,0.3,0）=55.0923万元，再加有父母资助20万元，可以实现居住房屋规划需求。待小杨的女友硕士毕业进入工作期后，月收入进一步增大，届时设立子女教育规划以及夫妻二人退休规划。

　　四、其他综合建议

　　小杨刚步入社会，资产正处于积累期，对理财的需求极大，但是要树立积极良好的心态应对理财，理财的至高境界就是达到一生的收支平衡，同时理财是需要一个长期坚持的并不断积累的过程，因此建议不要要求急功近利，理财上做到知足常乐就好，要达到知足常乐就要以心灵的修持来克制自己的欲望，对于财富的追求，只要能够满足正常生活就好了。其它时间可以投入个人觉得更有意义的事，以精神的财富来弥补物质财富的不足，而同样感受到幸福快乐。

　　AFP理财师：翁晟(渣打银行)

　　一、财务分析

　　资产负债表

	小杨	女友
资产	30000	10000
负债	0	0
净资产	30000	10000

　　收支储蓄表（月）